بررسی تأثیر ریسک درماندگی شرکت بر ریسک اعتباری بانک

نوع مقاله : مقاله پژوهشی

نویسندگان

1 دانشجوی دکتری گروه مدیریت، واحد تهران مرکز، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران.

2 گروه مدیریت، واحد تهران مرکز، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران

3 گروه مدیریت، واحد تهران مرکز، دانشگاه آزاد اسلامی، تهران، ایران.

چکیده

رابطه بین ریسک‌های مختلف در صنعت بانکداری با توجه به ماهیت کارکرد آن‌ها از اهمیت بالایی برخوردار است و تأثیر ریسک‌ درماندگی شرکت‌ها بر ریسک‌ اعتباری بانک‌ها و احتمال بروز بحران در آن‌ها از مهم‌ترین عناوینی است که در طی بحران‌های مالی در دنیا موردتوجه صنعت بانکداری قرارگرفته است. در واکنش به بحران مالی جهانی در سال 2008، بانک‌ها و شرکت‌های نظارتی تلاش خود را برای ساده‌سازی فرآیندها و افزایش کارایی در پیش‌بینی و مدیریت پیشگیرانه ریسک اعتباری ، پریشانی مالی و ورشکستگی شرکت‌ها افزایش داده‌اند. شواهد تجربی نشان می‌دهد بحران بانکی یکی از دلایل عمده بروز بحران‌های اقتصادی به شمار می‌رود. لذا بر پایه این استدلال، پژوهش حاضر به بررسی سرایت‌پذیری ریسک درماندگی مالی شرکت‌ها بر ریسک اعتباری بانک‌ها می‌پردازد. بدین منظور، برای اندازه‌گیری مدل سرایت‌پذیری ریسک درماندگی مالی از نظریه مقدار کرانی (حدی) پژوهش آختر و دالی (2017) مورداستفاده قرار گرفت. آزمون فرضیه‌ها با استفاده از روش آماری تحلیل رگرسیون با داده‌های ترکیبی با استفاده از اطلاعات 106 شرکت پذیرفته‌شده در بورس اوراق بهادار تهران طی سال‌های 1393 تا 1398 انجام‌شده است. یافته‌های فرضیه پژوهش حاکی از آن است که ریسک درماندگی مالی شرکت به‌نظام بانکی ایران در قالب ریسک اعتباری سرایت می‌پذیرد.

کلیدواژه‌ها

عنوان مقاله [English]

Investigating the effect of company helplessness risk on bank credit risk

نویسندگان [English]

  • Mohsen Shoja 1
  • Gholamreza Zomordian 2
  • Mohammad Ebrahim Pourzarandi 2
  • mehrzad minouie 3
1 PhD student in Management, Tehran Central Branch, Islamic Azad University, Tehran, Iran.
2 Department of Management, Central Tehran Branch, Islamic Azad University, Tehran, Iran
3 Department of Management, Central Tehran Branch, Islamic Azad University, Tehran, Iran.
چکیده [English]

The relationship between different risks in the banking industry is very important due to the nature of their operation and the effect of companies' risk of helplessness on credit risk of banks and the possibility of crisis in them is one of the most important topics considered by the banking industry during financial crises. Therefore, based on this argument, the present study investigates the contagiousness of companies 'financial distress risk on banks' credit risk. For this purpose, to measure the contagiousness model of financial distress risk, Akhtar and Dali (2017) theory of limit value was used. The hypotheses were tested using the statistical method of regression analysis with composite data using the information of 106 companies listed on the Tehran Stock Exchange during the years 1393 to 1398. The findings of the research hypothesis indicate that the risk of financial helplessness of the Iranian banking system is transmitted in the form of credit risk.

کلیدواژه‌ها [English]

  • Financial distress risk
  • credit risk
  • contagion

مراجع

  • خلیلی، جواد و علی نژاد، علیرضا. (1395). ارزیابی عملکرد واحدهای تصمیم گیرنده با استفاده از تحلیل پوششی داده های پنجره ای و درخت تصمیم. نشریه فرآیند مدیریت و توسعه، دوره 29، شماره 4، صص 21-44.
  • دهقان دهنوی، محمدعلی؛ رضازاده کارسالاری، فاطمه و محرم اوغلی، اویس. (1399). بررسی اثر عقود اسلامی بر ریسک اعتباری بانک‌های عضو بورس اوراق بهادار تهران. مطالعات مالی و بانکداری اسلامی، دوره 4، شماره 11، صص 12-23.
  • راعی، رضا؛ انصاری، حجت اله و پورطالبی جاغرقی، محمد. (1397). بررسی اثرات قدرت بازار و ساختار درآمدی بر سودآوری و ریسک ورشکستگی در نظام بانکداری ایران. راهبرد مدیریت مالی، دوره 6، شماره 2، صص 81-60.
  • شوال پور، سعید و اشعری، الهام. (1392). بررسی تأثیر ریسک اعتباری بر سودآوری بانک‌ها در ایران. تحقیقات مالی. دوره 15، شماره 2، صص 246-229.
  • محسنی، رضا و رحیمیان، سمیرا. (1397). بررسی عوامل موثر بر ورشکستگی با بهره گیری از کارایی به‌عنوان یک متغیر پیش‌بینی کننده مبتنی بر رهیافت پنل دیتا لاجیت. اقتصاد مقداری، شماره 15، دوره 2، صص 111-130.
  • موسوی، سیدابراهیم و منجذب، محمدرضا. (1399). ارائه الگوی بهینه منابع و مصارف بانکی با تاکید بر نقش مدیریت ریسک (رویکرد معیار جامع و روش تسلسلی حداقل کردن بدون محدودیت). راهبرد مدیریت مالی، دوره 8، شماره 2، صص 40-23.
  • Alaka, H. A., Oyedele, L. O., Owolabi, H. A., Kumar, V., Ajayi, S. O., Akinade, O. O., & Bilal, M. (2018). Systematic Review of Bankruptcy Prediction Models: Towards a Framework for Tool Selection. Expert Systems with Applications, 94(1), 164-184
  • Antunes, F., Ribeiro, B., & Pereira, F. (2017). Probabilistic Modeling and Visualization for Bankruptcy Prediction. Applied Soft Computing, 60(1), 831-843.
  • Bhattacharya, Mita, Nkwoma Inekwe, John & Rebecca Valenzuela, Maria. (2020). Credit risk and financial integration: An application of network analysis. International Review of Financial Analysis 72,101588.
  • Boubaker, Sabri. Cellier, Alexis, Manit, Riadh & Saee, Asif. (2020). Does corporate social responsibility reduce financial distress risk? , Economic Modelling, Vol 91, PP 835-851.
  • Chou, C.-H., Hsieh, S.-C., & Qiu, C.-J. (2017). Hybrid Genetic Algorithm and Fuzzy Clustering for Bankruptcy Prediction. Applied Soft Computing, 56(1), 298-316.
  • Djebali, N., & Zaghdoudi, K. (2020). Threshold Effects of Liquidity Risk and Credit Risk on Bank Stability in the MENA Region. Journal of Policy Modeling. In press
  • Fanelli, V., & Maddalena, L. (2020). A Nonlinear Dynamic Model for Credit Risk Contagion. Mathematics and Computers in Simulation, 174(1), 45-58.
  • Fernandes, G. B., & Artes, R. (2016). Spatial Dependence in Credit Risk and Its Improvement in Credit Scoring. European Journal of Operational Research, 249(2), 517-524.
  • Giebel, Marek & Kraf, Kornelius. (2020). Bank credit supply and firm innovation behavior in the financial crisis. Journal of Banking & Finance. Vol 121, PP 105961.
  • Jabeur, S. B. (2017). Bankruptcy Prediction Using Partial Least Squares Logistic Regression. Journal of Retailing and Consumer Services, 36(1), 197-202.
  • Liang, D., Lu, C.-C., Tsai, C.-F., & Shih, G.-A. (2016). Financial Ratios and Corporate Governance Indicators in Bankruptcy Prediction: A Comprehensive Study. European Journal of Operational Research, 252(2), 561-572
  • Osinubi, I.S. (2020), "Effects of financial distress and financing constraints on trade credit provisions", Asian Review of Accounting, Vol. ahead-of-print No. ahead-of-print. https://doi.org/10.1108/ARA-04-2020-0058
  • Son, H., Hyun, C., Phan, D., & Hwang, H. J. (2019). Data Analytic Approach for Bankruptcy Prediction. Expert Systems with Applications, 138.
  • Tobback, E., Bellotti, T., Moeyersoms, J., Stankova, M., & Martens, D. (2017). Bankruptcy Prediction for SMEs Using Relational Data. Decision Support Systems, 102(1), 69-81.
  • Volkov, A., Benoit, D. F., & Van den Poel, D. (2017). Incorporating Sequential Information in Bankruptcy Prediction with Predictors Based on Markov for Discrimination. Decision Support Systems, 98(1), 59-68.
  • Wang, M., Chen, H., Li, H., Cai, Z., Zhao, X., Tong, C., ... Xu, X. (2017). Grey Wolf Optimization Evolving Kernel Extreme Learning Machine: Application to Bankruptcy Prediction. Engineering Applications of Artificial Intelligence, 63(1), 54-68

فایل ها

هم رسانی

ارجاع به این مقاله

آمار