رابطه بین افشای گزارش کنترل‌های داخلی، هزینه‌های نمایندگی و مدیریت سود

نوع مقاله : مقاله پژوهشی

نویسندگان

1 استادیار، حسابداری، دانشگاه الزهراء (س)، تهران(نویسنده مسئول)

2 استاد، حسابداری، دانشگاه الزهراء (س)، تهران

3 دانشجوی کارشناسی ارشد، حسابداری، دانشگاه الزهراء(س)، تهران

چکیده

پیاده‌سازی سازوکارهای کنترل‌های داخلی و افشای گزارش‌های مربوط به آن یکی از ابزارهای کنترلی مؤثر در راستای نظارت مناسب‌تر سهامداران بر رفتار و عملکرد مدیران می‌باشد. با توجه به اهمیت موضوع و نیز به دلیل برقراری الزامات سازمان بورس و اوراق بهادار در خصوص پیاده‌سازی کنترل‌های داخلی در شرکت‌های تحت نظارت آن سازمان طی سال‌های اخیر، هدف تحقیق حاضر بررسی رابطه بین افشای گزارش کنترل­های داخلی حاکم برگزارشگری مالی، هزینه­های نمایندگی و مدیریت سود در شرکت­های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران است. در راستای دستیابی به این هدف، سه فرضیه طراحی و با استفاده از داده‌های نمونه­ای از شرکت­های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران طی سال­های 1386 تا 1394 آزمون شده است. نتایج حاصل از تجزیه و تحلیل آماری مدل‌های همبستگی چندگانه بیانگر آن است که بین افشای گزارش کنترل­های داخلی حاکم بر گزارشگری مالی و مدیریت سود، رابطه منفی معنی­دار وجود دارد. لیکن، بین افشای گزارش کنترل­های داخلی و هزینه­های نمایندگی و نیز بین مدیریت سود و هزینه­های نمایندگی رابطه‌ معنی‌داری مشاهده نگردید.

کلیدواژه‌ها

عنوان مقاله [English]

Internal Control Report Disclosure, Agency Cost and Earnings Management Internal Control Report Disclosure, Agency Cost and Earnings Management

نویسندگان [English]

  • Azam Valizadeh Larijani 1
  • Ali Rahmani 2
  • Shaghayegh Sadeh 3
1 Assistant Professor, Department of Accounting, Faculty of Social Sciences and Economics, Alzahra University, Tehran, Iran. (Corresponding Auditor)
2 Professor, Department of Accounting, Faculty of Social Sciences and Economics, Alzahra University, Tehran, Iran.
3 M.S Student of Accounting, Alzahra University, Tehran, Iran.
چکیده [English]

Implementing the internal control mechanisms and disclosing their reports is one of the effective control tools in more suitable monitoring of stakeholders over the behavior and performance of managers. The purpose of this study is to investigate the relation between disclosure of internal control report over financial reporting, agency expenses and earnings management in listed companies in Tehran Stock Exchange. So, three hypotheses have been designed and tested using the data of a sample from listed companies in Tehran Stock Exchange during the period 2007 to 2016. The results of statistical analysis of multiple correlation models indicate that there is a significant negative relation between disclosure of internal control reports and earnings management. However, there is not a relation between earnings management and agency expenses, as well as the disclosure of internal control report and agency expenses.
 

کلیدواژه‌ها [English]

  • internal control report over financial reporting
  • agency expenses and earnings management

مراجع

*       تقوی، مهدی، سعید جبارزاده کنگرلودی وسعید خدایار یگانه، (1389)، تبیین رابطه هزینه­های نمایندگی و ارزش شرکت با مدیریت سود در شرکتهای پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران، مجله مهندسی مالی و مدیریت پرتفوی، ش 3.
*       خلیفه سلطانی، سید احمد و غزاله برزگر، (1395)، رابطه مخاطرات اخلاقی و مدیریت سود، مجله دانش حسابداری، سال هفتم، ش24.
*       خواجوی، شکرالله، محمدحسین فتحه و زهرا نجفی، (1393)، بررسی رابطه بین کیفیت افشای اطلاعات و هزینه­های نمایندگی شرکت­های پذیرفته شده در بورس اوراق بهادار تهران، مجله دانش حسابداری، سال پنجم، ش18.
*       زارعی، زهرا و فرزین رضایی، (1394)، رابطه ساختار مالکیت خانوادگی و غیرخانوادگی با مدیریت سود کاهنده شرکتها همراه با تاکید بر هزینه های نمایندگی، اولین کنفرانس بین المللی حسابداری و مدیریت در هزاره سوم.
*       سازمان بورس و اوراق بهادار، (1391)، دستورالعمل کنترل­های داخلی ناشران پذیرفته شده در بورس اوراق بهادرا تهران و فرابورس ایران. www.seo.ir.
*       نعمتی کشتلی، رضا و مجید کلانتری، (1393)، بررسی رابطه­ی بین مدیریت سود مبتنی بر دستکاری فعالیتهای واقعی و هزینه­های نمایندگی، سومین کنفرانس ملی حسابداری، مدیریت مالی و سرمایه­گذاری.
*       Agyei-Mensah, B. K. (2016). Internal control information disclosure and corporate governance: evidence from an emerging market. Corporate Governance, 16(1), 79-95
*       Bugshan, T. O. (2005). Corporate governance, earnings management, and the information content of accounting earnings: Theoretical model and empirical tests
*       Doyle, J. T., Ge, W., & McVay, S. E. (2005). Determinants of weaknesses in internal control over financial reporting and the implications for earnings quality.
*       Foster, B. P., & Shastri, T. (2013). Material internal control weaknesses and earnings management in the Post-Sox environment. Journal of Applied Business Research, 29(1), 183.
*       Habbash, M. (2010). The effectiveness of corporate governance and external audit on constraining earnings management practice in the UK (Doctoral dissertation, Durham University).
*       Hastuti, D. T., Ghozali, I., & Yuyetta, E. N. A. (2016). The Effect of International Financial Reporting Standars on the Real Earnings Management and Internal Control Structure as a Moderating Variable. International Journal of Economics and Financial Issues, 6(4).
*       He, J. R., & Wang, J. (2013). The Relation Between Earnings Management and Internal Control Information Disclosure: Evidences from Listed Companies in China. In The 19th International Conference on Industrial Engineering and Engineering Management (pp. 311-320). Springer, Berlin, Heidelberg
*       Healy, P. M. (1985). The effect of bonus schemes on accounting decisions. Journal of accounting and economics, 7(1-3), 85-107
*       Hunziker, S. (2013). Internal Control Disclosure and Agency Costs-Evidence from Swiss listed non-financial Companies. Working paper, Institute of Financial Services Zug IFZ, Lucerne University of Applied Sciences, Grafenauweg 10, 6304 Zug, Switzerland
*       Jahmani, Y., & Niranjan, S. (2015). Earnings Management, Weak Internal Controls, and Firm Size.
*       Jensen, M. C., & Meckling, W. H. (1976). Theory of the firm: Managerial behavior, agency costs and ownership structure. Journal of financial economics, 3(4), 305-360.
*       Ji, X. D., Lu, W., & Qu, W. (2017). Voluntary Disclosure of Internal Control Weakness and Earnings Quality: Evidence From China. The International Journal of Accounting, 52(1), 27-44.
*       Khalil, M. M. M. (2010). Earnings management, agency costs and corporate governance: evidence from Egypt (Doctoral dissertation, University of Hull).
*       Mishra, M., & Malhotra, A. K. (2016). Audit Committee Characteristics and Earnings Management: Evidence from India. International Journal of Accounting and Financial Reporting, 6(2), 247-273.
*       New York (State). Office of the State Comptroller. Division of Local Government & School Accountability Thomas P. DiNapoli, T. P. (2010). Management's Responsibility for Internal Controls. New York State Office of the State Comptroller, Division of Local Government and School Accountability.
*       Obigbemi, I. F., Omolehinwa, E. O., Mukoro, D. O., Ben-Caleb, E., & Olusanmi, O. A. (2016). Earnings Management and Board Structure: Evidence From Nigeria. SAGE Open, 6(3), 2158244016667992.
*       PricewaterhouseCoopers (Firme), & Everson, M. E. (2013). Internal control: integrated framework. Committee of Sponsoring Organizations of the Treadway Commission.
*       Wang, X., Gao, J., Shang, C., & Lu, Q. (2016, May). Ownership Structure, Internal Control and Real Activity Earnings Management. In Industrial Engineering, Management Science and Application (ICIMSA), 2016 International Conference on (pp. 1-4). IEEE
*       Ying, Y. (2016). Internal Control Information Disclosure Quality, Agency Cost and Earnings Management—Based on the Empirical Data from 2011 to 2013. Modern Economy, 7(01), 64.
Zhang, W., & Cao, L. (2016). Family involvement, internal control and agency costs–Evidences from China's listed family firms. Perspectives in Science, 7, 45-51.
دانش حسابداری و حسابرسی مدیریت
دوره 7، شماره 25
فروردین 1397
صفحه 29-40

فایل ها

هم رسانی

ارجاع به این مقاله

آمار